新能源，人工智能，自动驾驶，元宇宙...代表新兴科技增长动能的新应用已经在各大供应链布局。半导体、光电显示、电路板、消费电子、新能源行业支撑新兴技术的应用，同时成为未来市场开发和投资的重中之重。
7月28日，由CINNO Research举办的“混沌与变革2022新兴科技行业年中战略研讨会”圆满结束。Cinresearch派出最强分析师阵容，聚焦中国新兴科技的市场动态，在线直播为您带来中国新兴科技行业的发展分析和趋势概述，从多个维度进行前瞻性趋势分析。
本次研讨会共9个主题，以新兴技术产业宏观市场发展趋势为主要内容，分别带来对新兴技术、半导体、光电显示、消费电子行业的洞察；本文以供应链技术发展和市场趋势为主题，对芯片设计、泛半导体设备、PCB产业、新能源产业和显示材料产业进行了相关性分析。
在线研讨会为期一天，与会者不仅获得了CINNO Research分析师深入研究的数据，还听取了分析师的行业总结和趋势预测，对不同产业链相关企业的战略定制起到了积极的作用。不过，除了不同主题的演讲和相关资料，CINNO Research还安排了两次互动问答，让参与者和分析师充分交流，充分发挥CINNO帮助科技企业保持可持续运营的理念。
会上发表的主要讲话
主题:中国五大新兴科技产业市场发展的机遇与挑战
科技行业的特点正在加速技术更新的迭代。所以CINNO Research梳理了硬科技板块的全产业链。从2020年开始，将半导体、光电显示、电路板、消费电子、新能源产业定义为五大新兴科技产业，并建立了连续工业观测。这五大板块相互依存，相互影响。
根据CINNO Research的统计，2022年上半年，中国五大新兴技术产业的投资规模达到近6.6万亿人民币，而2021年为2.8万亿人民币，增长了130%。其中新能源产业占71%，半导体占17%，电路板和光电显示器压缩到4%，消费电子仅占3%。
主题:洞察中国半导体行业的市场发展
作为全球半导体产业的重要驱动力，消费市场终端需求低迷，行业内订单不断削减。据CINNO Research统计，2022年第一季度，国内消费类ic设计企业的平均库存周转天数增至201天，库存水平普遍上升。集中在低端消费市场的国产芯片供应商面临更大的市场压力。此外，高通胀、供应链安全、产能错配等都给全球半导体产业的快速发展带来压力。
影响半导体产业发展周期的因素主要有四个:1 .库存变化，全产业链的库存水平会对上下游厂商的备料和拉货需求产生重要影响；2.科技的进步，半导体行业的驱动力，人类生活方式和工业化的不断演进；3.本地化趋势。目前供应链安全是行业的核心考虑，国产化成为中国半导体的核心趋势；4.资本投资。半导体行业资金投入大，周期长。产业资本是产业发展的重要外部动力。
CINNO Research观察到，5G手机和新能源汽车将成为未来全球半导体行业的关键驱动力。5G智能手机增加5G频段，对射频相关芯片的需求大大增加；与此同时，5G网络中视频应用和摄像头的增加带来了视频和照片需求的增加，这使得处理器SoC芯片和存储芯片的性能和容量都有所提高。
汽车电气化带动功率器件和功率芯片的使用量大幅增加；自动驾驶带动摄像头和各种传感器数量翻倍；智能化和自动化推动了存储芯片、自动驾驶控制芯片和射频通信芯片的发展。
主题:中国光电显示产业发展战略
受俄乌战争、疫情反复等大环境影响，全球经济下滑，消费电子产品需求萎缩。很多终端品牌，比如智能手机、电视、IT产品等。，不断下调年度出货目标和面板采购计划，导致全球供需关系进一步恶化。面板价格一路下跌，多种产品跌破现金成本，迫使面板厂降低工厂生产率。CINNO Research预测，2022年，全球面板总销售额将回落至1200亿美元以下，同比降幅约为25%。
在需求下降、供给增加的形势下，TFT-LCD面板供过于求的局面越来越严重。为了减少价格下跌和库存压力，全球面板厂从2022年Q2开始陆续减产。CINNO Research的调查数据显示，Q2全球22条TFT-LCD面板生产线的生产效率降至78%，中国大陆面板厂的生产效率降至83%，较上月下降7~8个百分点。
全球经济疲软也影响了有机发光二极管终端显示产品的需求。2022年，OLED电视和移动面板的需求不如预期。根据CINNO Research的研究数据，Q2全球22条OLED面板生产线的生产效率已经下降到67%，中国大陆OLED面板工厂的生产效率已经不足40%。
主题:中国消费电子产业和元宇宙
自2016年4.73亿部以来，国内智能手机销量逐年下降。CINNO Research预测，2022年国内智能手机销量将降至3亿部以下，这将增加传统赛道的生存压力。另一方面，新的显示技术，如硅基微显示器和电子纸，正在为消费电子市场提供新的产品形式。供应链制造商应积极抓住机会，抓住机遇。
2022年上半年，由于全国多地疫情的反复影响，消费电子产品的生产、供应和消费受到严重影响。此外，半导体供应链的价格上涨和短缺，以及高通等关键供应商的产品战略预期。，上半年国内智能手机销量下降16.9%。厂商高库存水平导致各大厂商削减上游订单，半导体供需形势逐渐逆转，转为供大于求。随着国内通胀预期的企稳，各地网购消费券，精准疫情防控与经济保障的新平衡，同时各厂商也开始推进库存产品，各种不利因素趋于缓解。预计到第四季度，销量将同比转正。
AR/VR作为下一代互联网的硬件载体和将消费电子从二维交互带入三维的新终端，如今已经跨过了增长曲线的低谷，走上了类似早期智能手机的快车道。根据CINNO Research的预测，2022年全球AR/VR出货量将达到1260万台，2025年增至5795万台。之后，增长速度将继续不减。到2027年，全球AR/VR年出货量将超过1亿台。
主题:中国芯片设计企业的市场竞争力
2021年，在新能源和消费电子的带动下，半导体行业快速发展，芯片设计公司收入规模大幅增长。据CinResearch统计，全球前十大芯片设计公司平均涨幅超过50%，中国前十大芯片设计公司平均涨幅为63.6%。
虽然2022年国内集成电路设计厂商受消费市场不景气、高通胀等负面因素影响，市场增速下滑至14%左右，但厂商数量保持增长，技术逐渐完善，国内集成电路设计市场保持高速增长。显示驱动芯片方面，智能手机、IT、电视等主流消费市场需求减弱，使得显示驱动芯片市场在2021年结束持续高增长。但预计年底将是消费电子的旺季，需求会略有回升，但仍会比21年Q4下降10%左右。
CINNO Research预测，由于各种不利因素的综合作用，2022年将是近五年来驱动芯片销量首次下降。中长期来看，新能源汽车、穿戴等市场仍在增长；同时，电视机、显示器、笔记本等的发展。到高分辨率大大增加了单芯片的消耗，这将推动驱动芯片的整体需求保持小幅增长。
主题:中国泛半导体设备企业的突破
半导体市场的火爆带动了设备行业的需求飙升，中国大陆再次成为全球最大的半导体设备市场。2021年，上市公司TOP10半导体设备业务收入同比增长73%，创历史新高。
目前显示行业的主流技术是TFT-LCD和AMOLED。随着新型显示技术的发展，MiniLED、MicroLED、大尺寸有机发光二极管等市场的发展趋势值得设备厂商关注。随着国内面板厂的新建和扩产计划，CINNO Research的预测数据显示，2022-2025年将为TFT-LCD市场带来1796亿元的新设备订单，尤其是高世代有机发光二极管生产线启动后，高昂的设备价格将带动AMOLED市场设备投资和2441亿元新设备订单的大幅增加。
据CINNO Research统计数据显示，近三年来国产设备国产化率不断提升，尤其是后端检测、模组设备、激光设备、湿法工艺设备、烘焙设备。许多国内主流晶圆厂的启动，如SMIC、华虹集团、长江仓储等。，带动了半导体设备市场的需求。随着国家支持力度的不断加大，近年来我国半导体设备的国产化进程明显加快，尤其是在清洗和刻蚀领域。
主题:中国PCB产业发展的历史机遇
中国作为全球最大的汽车生产国和新能源汽车市场增长最快的热土，中国的PCB厂商也迅速崛起。同时，由于国际地缘政治因素，芯片的国产化成为我们的严峻任务。作为芯片的载体，从PCB发展而来、技术更先进的“IC载板”市场规模也在快速增长。
据CINNO Research统计，2021年，PCB百强企业全球市场规模超过760亿美元，同比增长超过20%。在全球PCB百强企业中，中国大陆企业在全球PCB市场的市场份额稳步提升，2018年整体市场份额超过日本企业。未来随着国内新能源汽车产量的快速增长，国内汽车电子需求将持续增加，内地企业将扩大投资。预计未来大陆PCB企业的市场份额和整体竞争力将继续稳步提升，PCB产业将继续向中国大陆聚集。
另外，从PCB产品未来的发展趋势来看，IC载板已经成为目前重要的投资方向。随着下游汽车智能化、消费电子、通信设备等产业的蓬勃发展，以及芯片国产化进程的加快，对芯片的需求不断上升。作为芯片不可或缺的载体，集成电路载板的需求也日益增加。预计未来该领域的投资规模将继续扩大。
主题:中国新能源产业投资路径分析
在“双碳”目标下，中国火热的电动汽车、光伏、风电等新能源产业蓬勃发展。Cinresearch预测，2022年中国新能源产业投资将超过5万亿元，同比增长超过240%。从“十四五”时期开始，风电、光伏、锂电池、储能、氢能等子能源产业将进入高速增长阶段，新能源产业革命的新征程已经起航。
据CINNO Research统计，2022年上半年，中国锂电池行业和储能行业投资金额高达1.2万亿人民币，光伏行业也超过9000亿人民币。新能源行业的三驾马车构成了三条投资赛道，市场规模数万亿。
在碳中和的背景下，储能扮演着重要的角色。未来几十年，风力发电和光伏发电将从补充能源逐渐演变为主要能源，传统火电机组增速将放缓直至降低，这意味着电力系统对柔性资源的需求将更加迫切。今年一季度，国内光伏装机增长13.2GW，同比增长148%。同时，由于俄乌冲突引发的欧洲能源危机，欧洲国家纷纷出台政策鼓励新能源发展，促进了中国光伏组件出口的大幅增长。
此外，新能源汽车的蓬勃发展的生产和销售也有助于投资锂电池行业。根据中国汽车工业协会公布的数据，今年上半年新能源乘用车销量占乘用车总销量的24%，新能源汽车在中国品牌乘用车中的占比已经接近40%。电动汽车的强劲销售带动了对电池的巨大需求。
主题:“中国显示材料行业的发展机遇”
经过十几年的发展，全球显示面板产业的重心一直在向中国转移。2022年，中国大陆的液晶面板产能已经达到全球的70%。国内面板产能的持续建设和释放带来的集群效应，使得上游的液晶、偏光片、背光模组等传统显示材料产业进入国产替代的重要窗口，而有机发光二极管、量子点等新型显示技术在终端市场的不断渗透，也为上游相关材料产业创造了新的增量市场。
近年来，大量液晶和OLED面板产能的建设和逐步上马，带动整个上下游产业链进入快速上升通道，产业集群带来的规模效应逐渐显现。国内上游显示材料厂商凭借在产业链经济性和安全性方面的竞争优势，正在逐步打破垄断，将其引入下游市场，显示材料行业进入国内替代的重要窗口期。
中国上游显示材料产业持续受益于面板国产化，本土厂商在这一宝贵的发展机遇中加快技术开发和市场开拓，逐步完成和加固本土显示产业链中的每一块拼图，包括玻璃基板、液晶材料、偏光片、光刻胶、湿电子化学品等。
自2020年全球疫情开始，让我们感受到身边生活和工作的神奇变化。即使在多变的地缘经济和政治环境中，无论是个人还是公司，都仍然需要储备力量和信心，以接受时代的挑战。
CINNO也在这个时代适应环境，拓展自身能力的边界，让我们开拓更广阔的视野。今天期待通过对五大新兴科技产业的研究、分析和探讨，为企业决策发展尽绵薄之力，继续为科技企业在风暴中乘风破浪保驾护航。
