YEATION海外成熟买方市场的观点、思路和工具，结合海川研究中心对中国买方市场的观察和理解，支撑着中国买方市场的不断转型。
-《中国家族企业手册》
在财富管理领域，技术手段的创新为财富管理业务带来了更多的可能性。可以利用技术手段和科技的能力来拓展和管理客户和资产，完成资产的筛选和交易，辅助投资决策。甚至很多时候，科技可以直接为你的投资创造收益，远远优于你自己的交易操作。
现如今，没有任何一家机构敢轻视科技的作用，而财富科技作为一个分支，也让财富管理、投顾服务出现了新的变化。快速增长的金融科技
鉴于对数字支付、非接触式支付和电子商务平台的需求日益增长，预计2022年金融科技投资水平将保持强劲，包括数字银行、数字支付、数字钱包和许多其他贷款等金融科技服务。
新冠肺炎在过去几年的普及推动了金融科技的进一步发展，加速了技术手段和数字模型的采用。传统银行正在寻求转型，希望将自己定位为新时代的金融科技公司来赢得市场，而今天的消费者也在寻求更快捷的交易支付、个性化服务和便利性。
这些都导致近年来对金融科技行业的投资不断增加。根据CB Insights的数据，在全球范围内，2022年第一季度，对金融科技公司的投资总额达到288亿美元，涉及1399笔交易。
国内方面，中国人民银行发布了《金融科技发展规划》，确定了“十五”金融科技发展的六大目标。包括:金融行业数字化转型不断深化，用云提升智能化水平稳步提升；数据元素潜力释放更加充分，数据融合在金融民生领域的应用全面深入，数据安全和个人隐私得到有效保障；金融服务质量和效率更加显著，金融服务实体经济能力进一步增强。
根据艾瑞咨询的数据，2020年银行、保险与证券机构的累计技术资金投入达2691.9亿元，证券领域在数字监管、以TAMP为代表的财富管理业务方面表现出了相对领先的科技效能。预计未来5年，中国FinTech行业将迈入“可信时代”，可信与智能融合将成为未来10年内FinTech发展的主旋律。从佣金战到技术赋能
在财富管理领域，过去我们主要关注产品的稀缺性。在产品同质化，竞争激烈的时候，我们采取了降低费率和佣金的竞争手段。这使得财富管理的收费模式从产品端转向客户端，从卖方销售转向买方投资，更加注重科技能力和平台赋能服务。
资料显示，2021年底美国投资管理的资产已经达到128.4万亿美元，过去10年的CAGR在10%左右。在这十年中，发生了六大变化:
第一，佣金放开后，折扣券商的出现打破了投资服务与交易执行之间的强绑定关系，使其从强制属性走向可选属性。交易费和投资费变了，理财从卖方销售变成了买方投资。
第二，居民财富的增长、养老金的快速发展以及居民投资需求的日益复杂，共同推动了美国居民投资管理需求的不断提升。
第三，免佣金基金的兴起，在产品和客户支付能力和意愿权衡等因素的推动下，投资收益来源逐渐从产品转向客户。
第四，收费模式的变化从上游产品端向中游投资端的传导，监管政策的引导，客户对投资与自身利益一致性关注度的提高，共同推动了投资的收费模式从销售提成逐渐向基于管理资产规模的收费模式转变。
第五，投资人员对展业自由和佣金的追求，以及TAMP等B2B2C模式的兴起，共同推动了以独立券商和RIA为代表的独立投资的兴起，从而诞生了不同于传统综合性金融机构的投资业务模式。
六是独立投顾的兴起亦带动了相关产业链的创新，其中，RIA托管机构通过丰富的服务矩阵使RIA成为自身吸引并沉淀客户资产的重要杠杆，TAMP平台将赋能投顾各个展业流程的服务整合至统一技术平台上再根据投顾自身需求输出个性化解决方案。财富管理巨头的科技基因
嘉信理财是一家总部位于美国旧金山的金融服务公司，成立于1971年，主要提供证券经纪、银行、资产管理、财富管理和财务咨询等综合金融服务。自50多年前成立以来，嘉信理财一直是个人投资者和投资服务的坚定支持者。从一个小小的折扣经纪商，成长为美国最大的财富管理公司之一。它有两个业务部门:投资者服务和咨询服务，其客户包括个人投资者、投资顾问和企业雇主。
截至2022年一季度末，嘉信理财客户资产达7.86万亿美元，活跃券商账户数达3357.7万。在科技方面，嘉信理财(charles schwab)的折扣经纪商更早意识到科技可以大大提高展览业的效率，于1979年上线了自动化BETA后台支持系统。除了传统的折扣经纪业务，该公司还继续创新其他金融服务，包括为独立投资者提供的金融服务和免佣金的基金超市共同基金OneSource。这些创新给了该公司显著的先发优势，可以迅速抢占市场份额。
Envestnet是一家专注于服务投资的公司，成立于1999年。其业务包括两个分支:Envestnet财富解决方案和Envestnet数据分析。其中，Envestnet财富解决方案为投资顾问和机构提供全面的财富管理软件和服务，Envestnet数据分析为客户提供数据整合和分析平台。
具体来说，Envestnet Wealth Solutions的主要产品包括:企业、Tamarac、MoneyGuide、退休解决方案和投资组合管理顾问。Envestnet数据分析整合了终端用户授权的大量交易级数据，再通过金融APP、报告、市场调研分析、API等进行整合。我们的客户群包括108，000多名顾问和6，000多家公司、500多家最大的RIA和数百家金融科技公司。
这些财富管理行业的海外先行者，无论从哪个角度看，都在不断加大科技投入，夯实业务壁垒，在日益激烈的市场竞争中增加业务优势和服务买家的能力。随着国内投资者的逐渐成熟和代际变化，这场“革命”终将在中国展开。
本文整理了相关研究报告，仅作为知识分享。如果有版权问题，请联系边肖删除它们。
