其实我平时很乐意回答朋友的问题，但是最近发现越来越难帮一些朋友咨询了。如果问题越来越难或者越来越复杂，那只是我个人能力的问题。但其实大部分并不是因为问题变难了，而是因为一些朋友先入为主的错误观念。仔细一打听，才知道自己上了一些所谓的“精品课程”！
这个时候我也挺无奈的。虽然我不是很牛逼，但我至少是国内受过培训的金融机构，在金融行业工作了这么多年。俗话说“熟读唐诗三百首，不会写也会背。”所以只能提醒朋友们先去看看你们的《精品课程》老师。很多老师都不是经济、金融、保险甚至法律专业的，相关经验也很少。他怎么说得准？
下面，我整理了最近碰到的五个“财商税”，供大家参考。
1.平均资本比等额本息更划算
这真是老生常谈了。就算你用手指去搜，也会有无数的教程，用非常生动的例子来解释为什么等额本息比平均资本好很多。
具体原理我本来不想多说，还是稍微解释一下吧。第一，银行不是傻子！银行不是傻子！不，银行是愚蠢的！所以当银行给两个选项随机选择时，本质上是一样的。因为两种方案下每次还款的利息部分始终等于剩余本金乘以利率，差额无非是在平均资本面前，所以本金比等额本息快，导致总利息少一点。如果把少付的本金再投资，收益高于银行的利率，还是有收益的。比如公积金贷款的利率是3.25%。如果选择等额本息，把少付的本金拿出来投资4%的理财，一定会有收益。
第二，平均资本下现金流少，投资机会少。这就是经济学上所谓的机会成本问题。尤其是在房贷的情况下，因为大部分人买房后基本没钱了，所以一开始就是高级稀缺的时候，是等额本金还款最高的时候。什么？还不起房贷，吃不上饭，还得借钱用平均资本吗？恐怕我真的很沮丧。
第三，因为通货膨胀，晚还的钱不“值钱”。很简单的问题。1998年的10万元和2018年的10万元一样吗？肯定不一样，因为通货膨胀导致2018年的钱不如以前值钱了。所以如果有选择，信不信由你，金融大佬们宁愿只付利息，把本金留到最后？明白了这个道理，就知道一般资本先还钱有多不好了。
当然，如果贷款利率高得惊人，就没有平均资本，也没有平均资本，提前还款才是正道。
2.在香港买重疾险比在内地更便宜更好。
况且，抛开其他存在的问题，单说两地重疾险的差异，也没什么问题。在香港买同等额度的保险比在内地买没问题。但是综合看性价比和服务，说在香港买比在内地买更便宜更好，这是个大问题。
第一个问题是合规。很久以前，在香港买保险是“地下保单”，得不到两地监管机构的认可和保护。是老历书了，可能现在认识的朋友不多了。现在在祖国大统一的情况下，虽然不是“地下保单”，但原则上只有投保人本人在香港签单，保单才受法律保护。所以我要问，你最近有去香港的计划吗？去香港只买保险路费真的划算吗？你买外币储蓄卡或信用卡保险了吗？
其次，理赔问题。世界上所有人都知道，买保险不是理赔的最后一件事。服务好的时候保险才是真的好。任何“炸弹”都埋在理赔里，这个保险基本上是“白买”。很多自己买保险或者通过其他途径买保险的朋友，再加上不是专业人士，其实对保单并不是很了解。理赔的前提条件是定损，对应的是重疾险，即保险公司认可的机构出具疾病诊断证明。但实际上有些保险公司只承认香港医疗机构出具的诊断证明。想想看，真的会得重病等钱。发完理赔信息，对方要求去香港检查。真的没有问题吗？
最后，交换的问题。就算前两个过了，保险公司也会赔。好的，200，000美元将记入索赔账户。但是在现有制度下，每人每年只有5万的外汇额度，那么当他生病急需用钱的时候，4年就可以把外汇取出来？再说了，再多的少年，谁知道汇率是什么样的？
以上三个重点，其实也有很多麻烦的案例。所以在香港买保险的人没有移民计划，经常去香港的就不提了，要谨慎。
3.销售焦虑:如果理财收益低于M2增长率，就会“亏损”。
M2，广义货币增长率，通常是货币供应量的重要表现。这么多年过去了，真的让我大开眼界，去衡量投资是不是“亏”了。
我知道理论上合理的比较思路，最常见的有三种。首先是投资跑赢CPI，也就是居民消费价格指数，也就是投资跑赢物价涨幅。这是非常合理的。第二种是投资跑赢定期存款利率或货币基金利率，说明投资高于“无风险利率”，说明投资已经成功。这也是合理的。第三是投资跑赢GDP增速，说明投资者财富在社会财富中的总量没有变化，实现了“社会阶层保护”。这虽然有些牵强，但也勉强可以说。
但投资跑赢M2增长率，这是牵强的。简单来说，货币供应量的增加分为两部分。第一部分是应对物价水平上涨，第二部分是应对新增产出。所以查一下数据，你会发现M2的增长率大约等于CPI+GDP的增长率。大概是多少？在过去的20年里，通常是8%以上。也就是说，投资者很难同时超过物价涨幅和GDP涨幅。但因为很多人没听说过这个，所以成了贩卖焦虑的新杀手。
那么，如果投资不能超过M2的增长率会怎么样呢？很多老师会建议购买投资P2P、期货投机、虚拟货币等风险特别高的领域。当然，大家比我更清楚会有什么后果。
4.教导人们在不知道风险的情况下使用“杠杆”来管理他们的资金。
一种是合规的“杠杆”，即投资期货等融资融券的“杠杆”产品。比如投资期货只需要10%的保证金，那么如果目标价上涨5%，扣除手续费，相当于投资保证金上涨5%*10-2%=48%。众所周知，期货是一种理财产品，风险很大。投资失败，就容易破灭。比如上面的例子，如果标的反向下跌5%，扣除手续费后的实际损失就是5%*10+2%=52%！就是我一下子亏了一半，相当于股票的五个跌停版本。这为什么没有给投资者一个风险提示？
另一种是不合规，甚至是国家政策下的“顶风作案”。最常见的就是向银行或其他金融机构借信用贷款，然后投资高风险、高收益的理财产品来“赚取利差”。更别说这种违反国家禁止借贷资金投资理财产品的规定，风险真的太高了。假设“赚利差”的高风险产品被“雷劈”，或者退一步说延期支付，或者只保本金？我还能偿还从银行借的钱吗？
普通人其实对投资风险没有概念。一开始就教这种“赚钱”和“理财”的方式和害人不浅有什么区别？
5.买书上课可以提高“财商”
“财商”真的需要不断的学习，需要一个好老师来带。但是市场上一些所谓老师的水平真的不敢恭维。不说前面的四个大坑，还有很多其他的小坑。我现在真的不知道门槛有多低，哪里毕业的，也没有什么金融投资经验，就随便上个课，教教这些错误的东西。
希望你以后碰到这种课程的时候，要擦亮眼睛，看看这位老师是不是真的很有才华，反思一下教的东西对不对，或者咨询一下你的金融方面的同学朋友，以免上当受骗！
