大家好，我是简七投研组的Frank。
我注意到一条新闻：
4月2日，蚂蚁金服和全球最大公募基金公司Vanguard集团独家合作的基金投资顾问服务“帮你投”已上线支付宝。相比国外投顾服务的高门槛，“帮你投”将投资门槛降低到了800元人民币。——《证券日报》
“帮我们买卖基金”的投顾，去年我就专门聊过；背后一个更朴素的问题是：
什么是更简单、更赚钱的投资方式呢？
想起14年的时候，韩寒的电影《后会无期》很火，我也看了。剧情忘记得差不多了，里面一句台词，我却经常记起：
听过很多道理，依然过不好这一生。
一些朋友觉得，这话挺消极的。但我喜欢拿它来提醒自己：
“听道理”是知道，“过一生”是行动——知道容易，做到难。
很多人会说，基金不够好。
但有趣的是，看长一点，大部分基金赚钱能力不差。
3年前，我就听过天弘基金副总周晓明，提到这样一个数据：偏股型基金从诞生以来，平均每年收益率超过17%。但是，所有投资这些基金的人，总回报趋近于0。
新闻里，也看到2组有意思的数据：
① 38.6% 和 -3.3%
某只热门的5G主题基金，最近不到九个月时间里，一共涨了38.6%；
但买了这只基金的朋友，平均赚了多少呢？答案是没赚，还亏了3.3%。
*数据区间：2019.7-2020.3.24
② 收益少了98%
蚂蚁财富的基金交易平台，做了个统计：平台上持有基金不到1个月的朋友，平均收益会比持有超过6个月的朋友，平均收益少98%。
看到这儿，脑海里忽然想起亚马逊总裁贝佐斯，有一次问巴菲特，他的投资原则不算难，而且也是公开的，为什么没什么人学会呢？
巴菲特的答案，很耐人寻味：因为这个世界上，没有人愿意慢慢变富。
回到开头的问题：什么是更简单、更赚钱的投资方式呢？
有长钱，就是基础。
持有“过程”恰恰是最重要、却最被大家忽略的。
那什么样的持有过程，会更适合我们呢？
1 . 跌幅小一点，过程舒服些
有人说，风险越高，收益越大；所以，投资就要选高风险的。我并不认同这样的观点。
从专业上讲，风险和收益就不完全对等；风险高，但收益表现非常差的产品，也有不少。除此之外，更重要的是，如果投资亏钱了，心态上你还能不能扛得住？
比如，有这样A、B两笔投资：
A投资，先跌10%，再涨30%，不少人还能坚持；
B投资，先跌40%，再涨60%；我想很多人，会在亏40%的半路上，就把投资卖掉了；错失了后续的上涨。
大涨大跌，并不一定是好事；相反，你能承受的波动状态，才会更容易拿的住，更容易坚持下去。
这也是我们一直强调，要做资产配置的原因之一。
2 . 同路人陪伴
另外，投资是件反人性的事儿。
巴菲特那句“别人贪婪时我恐惧，别人恐惧时我贪婪”。短短十几个字，实践起来，却非常困难。
当我们恐惧/贪婪的时候，我们需要一些同路人，一起交流、一起探讨，缓解心理上的压力。
理财投资，不是一件冷冰冰的事情，TA同样需要温暖和陪伴。比如，你可以多看看公众号，或者和朋友组个兴趣小组，都是不错的方法。
3 . 资金的个性化规划问题
资金的合理安排，也是非常重要的一件事。
我就认识一个朋友，想赚点快钱，16年把买房的钱拿去投了股票基金。但没想到，市场不给面子，放了2年不仅没赚钱，还亏了不少。
可买房这件事毕竟刚需，家里催得紧，他又不得不咬牙，亏着钱把基金卖掉，非常可惜。
这样的故事其实还挺多的；我们一直说，要用3年甚至5年以上不用的闲钱投资高风险的股票基金。这也是我们需要关注的问题之一。
用对的钱、在对的时间、买对的资产，这不仅是我们自己，也是监管层面，以及各类金融机构，在尝试解决的问题。
我也好奇基金投顾的新尝试：既要“投资好”，又要“照顾你”。
1 . 对的钱——个性化的分析
我也看了一圈市面上的基金投顾，大概可以分成3派。
- 大数据派
拿支付宝最近上线的“帮你投”来说，TA就是利用大数据来收集信息，你的年龄、风险偏好、人生阶段，都会做为投资配置的考量。我和投研组的3个小伙伴，果然测出了不一样的结果。
- 测试派
需要通过主动填写个人测试，获得个性化结果，比如测试了南方基金的基金投顾，就是这个思路。
- 场景派
还有一派我把它叫做“场景派”，比如中欧、华夏基金，会突出“养老规划”这个场景，希望大家用对的钱，做长期投资，也可见一斑了。
这些金融机构都在尝试着，帮你用对的钱去做投资。
2.对的产品——做组合，不断调整
在具体配置上，专业的人士，也会比我们普通人更专业、更懂投资。
比如，支付宝上的“帮你投”，实际上不是支付宝在帮你管钱，背后是全球第二大资管公司“Vanguard”来为你做投资决策。
单看“Vanguard”你可能不熟悉；TA的中文名字是先锋领航集团，创始人是我非常尊敬的“指数基金之父”约翰·博格。今天我们能这么方便地买到指数基金，其实要感谢约翰·博格。
我看了下“帮你投”的配置产品，目前也是以指数基金为主，和先锋本身倡导的理念是一以贯之的。
3.对的时间——让专业的人，陪伴投资
这一点我们深有感触，也非常认可。每次极简投资大涨大跌，我们后台都会涌入大量问题；每年，我们也会发布报告。
投资路上难免涨跌，心理按摩挺有价值的。
这次在“帮你投”的页面上，也看到了一些定期发布报告，希望真的是普通人也看得懂、能真的有帮助的报告。
不过，大部分基金投顾，似乎还没有把这个作为一个重点，我们拭目以待。
我也摸索了一圈，私心还是希望基金投顾服务，能够真正帮助更多人，长钱长投的。
当然，投资是道难题，道阻且长，投顾服务也还在探索期。谨慎乐观，一起关注。
基金投顾服务，对我们普通人还是一个很好的提醒——长钱长投，慢慢变富，简单朴素。
去找让自己“舒服”的投资过程，而不仅仅是一个“赚了”这样的简单结果，反而会有更好的效果。
共勉之。
本文首发简七读财
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